2026년 01월 13일 화요일 <테마정리> 4,600 돌파… 건설이 점화, 원전·우주로 확산

오늘 결론

• 코스피 4,624.79(+0.84%), 종가 기준 첫 4,600 돌파 + 7거래일 연속 신고가. 다만 장중 외국인 매도 전환으로 상승폭은 크게 줄었습니다.
• 돈의 중심은 건설(현대건설 급등) → 원전/전력설비 → 우주항공/방산 → 2차전지로 확산, **반도체는 강세 출발 후 혼조(차익실현 압력)**로 마무리.
• 내일은 “대장 고점 유지 vs 후발/부품 순환” 갈림길. 상한가 라인은 ‘재료 지속성(계약·수주·정책)’만 남기고, 단순 수급형은 분리 대응이 정답입니다.

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A. 건설(초강세) — GBC 개발 확정 이슈

✅ 촉발 뉴스(재료)

• 현대차그룹 삼성동 GBC 개발 계획이 49층 3개 동 규모로 확정 → 건설업종 투자심리 급격히 개선

⏳ 지속성 판정

• 지속형(중기): 단발 뉴스가 아니라 프로젝트/수주/실적으로 연결될 여지가 큼

📌 라인업(대장/준대장/후발)

• 대장: 현대건설(+20.18%)
• 준대장/동행: 한미글로벌(+6%대)
• 후발 확산: 건설을 기점으로 기계·비철(소재)까지 체인 확산

체크 포인트

• 내일 현대건설 고점 유지 시, 건설→기계→소재로 ‘후발 체인’이 하루 더 이어질 확률↑
• 반대로 대장이 꺾이면 후발이 먼저 꺾임(전형적)

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B. 원전/전력설비 — AI 전력 수요(메타 ‘원전’ 계약)

✅ 촉발 뉴스(재료)

• 메타가 대규모 원전 기반 전력 계약 체결 소식 → 원전·전력설비 동반 강세

⏳ 지속성 판정

• 지속형(중기~장기): AI 데이터센터 전력은 구조적 테마(한 번 붙으면 오래 감)

📌 라인업(코스피 중심)

• 대장권: 두산에너빌리티(+4.63%)
• 준대장/수급 집중: 우진(+15.01%), 효성중공업(+6.79%), 광명전기(+8.74%)
• 동행(전력/유틸): 한국전력(+3.24%)

체크 포인트

• 내일은 “전력설비”에서 거래대금 유지가 핵심
• 유지되면 원전→전력설비(2차 체인)→유틸리티(방어) 확장이 가능

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C. 우주항공/스페이스X(스타링크) — “추가 승인 + 상장 기대”

✅ 촉발 뉴스(재료)

• 美 당국의 스타링크 2세대 위성 7,500기 추가 승인 + 스페이스X 상장 기대감

⏳ 지속성 판정

• 지속형(중기): 인프라/발사·위성 생태계로 파급(후속 뉴스가 계속 붙는 구조)

📌 라인업

• 코스피(대형주 동행): 세아베스틸지주(+10.70%), 한국항공우주(+2.74%), LIG넥스원(+3.32%)
• 코스닥(탄력): 이노스페이스(+22.67%), 쎄트렉아이(+16.12%), 그린광학(+16.99%), 센서뷰(+11.28%)

체크 포인트

• 우주는 내일 갭상→윗꼬리가 가장 잘 나오는 구간
• 대형(코스피) vs 탄력(코스닥) 중 어느 쪽이 더 버티는지로 “다음 파동” 방향이 갈림

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D. 방산 — 지정학(리스크) + 정책 기대

✅ 촉발 뉴스(재료)

• 대외 이슈로 지정학 리스크가 부각 + 방산 모멘텀 언급

⏳ 지속성 판정(혼합형)

• 수주/예산이면 지속형
• **뉴스 한 방(긴장 고조)**이면 하루짜리로 변동성 확대

📌 라인업

• 대장/준대장권: 한화오션(+8.41%), LIG넥스원(+3.32%)

체크 포인트

• 내일은 방산이 “추격”이 아니라 대장 고점 유지 확인 후 후발만 단타가 안전
• 지정학은 헤드라인 강도에 따라 급격히 식을 수 있음

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E. 2차전지(코스닥 견인) — 업종 주도(저가매수/수급 회복)

✅ 촉발 뉴스(재료)

• 코스닥에서 2차전지 재료·장비 업종이 지수 기여
• 에코프로/에코프로비엠 강세가 주도

⏳ 지속성 판정

• 2~3일짜리(수급형) 가능성↑
• 단, 추가 뉴스/실적/가격이 붙으면 지속형으로 승격

📌 라인업

• 코스닥 대장: 에코프로비엠(+6.62%), 에코프로(+6.59%)
• 코스피 동행: LG에너지솔루션(+4.41%), 삼성SDI(+3.93%), SK이노베이션(+2.81%)

체크 포인트

• 내일은 거래대금이 줄지 않는지가 생명
• “갭만 띄우고 거래 감소”면 수급형 반등이 끝날 수 있음

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F. 로봇(부품) — ‘수주 계약’로 재료가 깔끔한 날

✅ 촉발 뉴스(재료)

• KH바텍, 레인보우로보틱스 협동로봇 외장 케이스 부품 53종 수주 계약

⏳ 지속성 판정

• 지속형(중기): 계약/공급은 테마를 며칠 이상 끌기 쉬움

📌 라인업

• 대장(상한가): KH바텍(+29.96%)

체크 포인트

• 내일도 “계약 재료”가 살아있으면 부품주로 후발 확산 가능
• 반대로 대장 이탈 시 테마 탄력 빠르게 꺼질 수 있음

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G. 반도체(장비/부품) — ‘삼성 수주’는 가장 강한 재료 중 하나

✅ 촉발 뉴스(재료)

• 저스템: 삼성전자 2세대 반도체 습도제어 솔루션 추가 수주
• 에이치엠넥스: 차세대 반도체 관련 광학 온도센서 국산화 이슈

⏳ 지속성 판정

• 지속형(중기): 수주/공급 성격(연속성 매우 강함)

📌 라인업

• 대장(상한가): 저스템(+29.82%)
• 상한가 라인: 에이치엠넥스(+29.97%)

체크 포인트

• 내일은 반도체가 “대형 혼조”라도 수주형 소부장은 디커플링(따로 강세) 가능
• 핵심은 수주 재료의 연속성 확인

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H. 디스플레이/OLED(장비) — 투자 기대 + 계약 흐름(연속성)

✅ 촉발 뉴스(재료)

• 금호전기: OLED 투자 확대 기대감
• 인베니아: 디스플레이 장비 공급 계약 흐름이 연속(상한가 리스트 포함)

⏳ 지속성 판정

• 중기(연속성 가능): 투자/계약은 순환매 재료로 재등장 잦음

📌 라인업

• 코스피 상한가: 금호전기(+29.97%)
• 코스닥 상한가: 인베니아(+29.97%)

체크 포인트

• OLED/장비는 “급등 다음날” 눌림→재상승이 자주 나오는 편
• 단, 거래대금 급감이면 단기 피로 신호

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2) ‘테마 순환’ 핵심 라인업(대장/준대장 후보) — 오늘 기준

• 건설(대장급 확정): 현대건설
• 원전/전력설비(지속형 축): 두산에너빌리티 / 우진 / 효성중공업
• 우주항공(재료 명확): 세아베스틸지주 / 이노스페이스 / 쎄트렉아이
• 방산(뉴스 따라 변동성): 한화오션 / LIG넥스원
• 2차전지(코스닥 주도): 에코프로비엠 / 에코프로
• 로봇(수주형 재료): KH바텍
• 반도체 장비(삼성 수주형): 저스템
• 디스플레이(연속성 체크 라인): 인베니아 / 금호전기

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3) 1주일 돈의 흐름 로테이션 지도 (최근 5거래일)

포인트 한 줄:

“반도체가 지수 상단을 열고 → 조방원(조선·방산·원전) + 전력/우주로 확산 → 오늘은 건설이 대장으로 튀며 확산”

• 1/6(화) 코스피 4,525.48(+1.52%) 사상 첫 4,500대 마감
  • 상한가: 인스코비·금호전기(코스피) / 피제이전자·셀루메드·빛과전자·인베니아·포메탈·성우(코스닥)
• 1/7(수) 코스피 4,551.06(+0.57%), 장중 4,600 터치 후 등락
  • 희토류 이슈 등(소재) + 지수 변동성 확대(체감 어려웠던 날)
• 1/8(목) 코스피 4,552.37(소폭↑), 상한가 다수
  • 에이치엠넥스·모베이스전자·인베니아·빛과전자 등 테마주 탄력
• 1/9(금) 코스피 4,586.32(+0.75%), 외국인 대규모 매도에도 기관 방어
  • 방산 강세 언급(지수 복원력)
• 1/12(월, 오늘) 코스피 4,624.79(+0.84%), 건설·원전/전력·우주/방산·2차전지로 확산

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4) 테마 순환을 만든 “촉발 뉴스(재료)” 모음(오늘)

• 건설: GBC 개발 계획(49층 3개 동) 확정
• 원전/전력: 메타의 대규모 원전 기반 전력 계약(=AI 전력 수요)
• 우주항공: 스타링크 2세대 위성 7,500기 추가 승인 + 상장 기대
• 로봇: KH바텍, 레인보우로보틱스 협동로봇 부품 수주 계약
• 반도체 장비: 저스템, 삼성전자 추가 수주(습도제어 솔루션)
• OLED/디스플레이: 금호전기(투자 확대 기대), 인베니아(상한가 연속 흐름)

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5) 재료 “지속형인지/하루짜리인지” 최종 판정(오늘)

✅ 지속형(우선 추적)

• GBC(건설)
• 메타-원전 전력(원전/전력설비)
• 스타링크 승인(우주항공)
• 로봇/반도체 ‘수주’형(계약/공급)

⚠️ 하루짜리 가능(필터링 필요)

• 2차전지 단기 반등(추가 뉴스 없이 수급만으로 튄 구간)
  • 내일도 업종 동행이 나오면 → ‘지속형’으로 승격
• 지정학 방산 뉴스
  • 헤드라인 강도에 따라 하루짜리로 꺾일 수 있음